گلدیران

طلا و نقره هنوز از خطر رهایی نیافته‌‌اند. در حال حاضر، این دو فلز تحت تاثیر بهای نفت خام، دلار آمریکا و بازار سهام قرار دارند.

طلا و نقره تحت تاثیر بهای نفت خام، دلار آمریکا و بازار سهام

به دلیل افزایش نوسانات نرخ، معامله‌گران هیچ نوع پوزیشنی برای فلزات ارزشمند یا فلزات پایه باز نکرده‌اند. درعوض آن دسته از معامله‌گرانی که در سطوح بالاتر معامله می کنند درصددند تا حجم معاملات خود را به حد متوسط درآورده و از بازار خارج شوند. این شرایط کاملاً طبیعی بوده و پیش از مرحله نوسان و تعیین مسیر روند، برای مدت زمانی به طول خواهد انجامید. به دنبال خرید و فروش در بازارهای ارز، حجم معاملات نیز افزایش یافته است و انتظار می رود سرمایه‌گذاری‌های جدید روی فلزات گرانبها و نیز فلزات پایه افزایش یابد. سررسید مس و نقره فیوچر سپتامبر نیز ماه جاری خواهد بود و فروشندگان بازار درصددند تا در سطوح پایین‌نر پوزیشن‌های خود را ببندند زیرا تعداد پوزیشن‌های خرید نسبت به پوزیشن های فروش بیشتر است.
درحال حاضر ریسک پذیری سرمایه‌گذاران در میان مدت تا بلندمدت افزایش یافته است. کم ریسک ترین سرمایه‌گذاری، سرمایه گذاری روی طلا، نقره و فلزات گرانبها می باشد. تلاش سرمایه‌گذاران برای یافتن سرمایه‌های دارای ریسک کمتر به زودی موجب سودآوری این فلزات خواهد شد. همواره سهام مورد توجه سرمایه‌گذاران بوده است. به زودی فلزات گرانبها نیز جای خود را در بین آنها خواهند یافت. مردم هند قرنها اقدام به سرمایه‌گذاری روی طلا کرده‌اند، به این امید که سرمایه‌گذاران کشورهای پیشرفته دارایی آنها را تبدیل به وجه نقد کنند.
طلا و نقره هنوز از خطر رهایی نیافته‌‌اند. در حال حاضر، این دو فلز تحت تاثیر بهای نفت خام، دلار آمریکا و بازار سهام قرار دارند. وجود تقاضا در سطوح پایین‌تر عامل تقویت نرخ طلا می‌باشد. با افزایش میزان موجودی معامله‌گران در آستانه فصل فستیوال‌ها، احتمالاً میزان تقاضای فیزیکی برای نقره در سطوح پایین‌تر افزایش خواهد یافت.

طلا – فیوچر دسامبر

نرخ نوسان: 00/671-70/659

عدم نزول نرخ نقره تا 0/650 و 0/644 دلار مستلزم حفظ میانگین متحرک 400 روزه واقع در 80/658 است. در جهت صعودی، ساپورت پیشین واقع در 668 و سطح 676 رزیستنس‌های ما هستند و اولین ساپورت در 10/663 قرار دارد. 

نفت خام NYMEX – فیوچر

نرخ نوسان: 80/72-00/67

میانگین متحرک 100 روزه واقع در 16/67 دلار ساپورت کلیدی می‌باشد و رزیستنسی در 75/73 قرار دارد.

 منبع: گلدسیک

نگرانی سرمایه‌گذاران درخصوص کافی نبودن کاهش نرخ بهره بانک فدرال آمریکا برای ایجاد آرامش در بازارهای اعتباری که در نتیجه مشکل وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا بی‌ثبات شده‌اند موجب کاهش نرخ طلا در بازار آسیا شد.

کاهش نرخ طلا در بازار آسیا در پی برزو نگرانی از تداوم مشکل وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا

بلومبرگ: نگرانی سرمایه‌گذاران درخصوص کافی نبودن کاهش نرخ بهره بانک فدرال آمریکا برای ایجاد آرامش در بازارهای اعتباری که در نتیجه مشکل وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا بی‌ثبات شده‌اند موجب کاهش نرخ طلا در بازار آسیا شد. این در حالی بود که نقره صعود کرد.
در پی کاهش غیرمنتظره 5/0 درصدی نرخ تنزیل بانک فدرال و رساندن آن به رقم 75/5 درصد، قیمت سهام در بازار آسیا بیشترین صعود خود طی یک سال را انجام داد و بدین ترتیب موجب توقف فروش سهام جهانی شد که بیش از 5/5 تریلیون دلار از ارزش بازار کاسته بود. پس از این اقدام بانک فدرال، شاخص میزان نوسان مبادلات آپشن بانک فدرال شیکاگو که معیار ریسک‌پذیری سرمایه‌گذار می‌باشد، نزدیک به بالاترین میزان از سال 2003 به این سو قرار گرفت.
طبق اظهارات نگ چنگ تای، رییس بخش فلزات گرانبهای استاندارد بانک آسیا (Ltd.) در سنگاپور، از آن‌جایی که اغلب معامله‌گران از تعطیلات تابستانی بازنگشته‌اند، برخی سرمایه‌گذاران هنوز نگران مواجهه با خبرهای بد بیشتر و ضعف نقدینگی در بازار طلا هستند.
شمش برای تحویل فوری با  95/3 دلار، معادل 6/0 درصد، کاهش به 85/653 دلار در هر اونس دست یافت و در ساعت 11 صبح به وقت سنگاپور، در سطح 65/654 دلار معامله شد. در 17 آگوست، نرخ این فلز 9/0 درصد افزایش داشت. همچنین، نقره برای تحویل فوری با  4/0 درصد افزایش به 76/11 دلار در هر اونس دست یافت.
نگ اذعان داشت : "احتمالاً سرمایه‌گذاران همچنان به تسویه داراییهایmargin calls  خود خواهند پرداخت و معامله‌گرانی که درگیر مساله وامهای رهنی با نرخ بهره بالا هستند هنوز از لطمه‌های وارده اطلاعی ندارند."  وی در ادامه افزود: "به دلیل خرید فیزیکی نزدیک به 650 دلار از سوی جواهرفروشان، روند نزولی شمش محدود خواهد شد."
در بازار مبادلات کالای نیمروز توکیو، طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 41 ین، معادل 7/1 درصد، افزایش به 2430 ین در هر گرم (661 دلار در هر اونس) دست یافت.
در ساعت 11:59 صبح به وقت سنگاپور، در بخش comex بازار مبادلات بازرگانی نیویورک، طلا برای تحویل در ماه دسامبر با 10/2 دلار، معادل 3/0 درصد، کاهش به 70/664 دلار در هر اونس دست یافت.

منبع: بلومبرگ

به دنبال روند احیایی بازارهای سهام منطقه‌ای که منجر به کاهش نگرانی سرمایه‌گذاران از اجبار به فروش بیشتر طلا به منظور پوشش ضرر در بازارهای سهام و دیگر بازارهای سرمایه شد، قیمت طلا و نقره در بازار آسیا افزایش یافت.

افزایش نرخ طلا و نقره در بازار آسیا در پی افزایش قیمت سهام و کاهش نگرانی درخصوص فروش سهام جهانی

بلومبرگ: به دنبال روند احیایی بازارهای سهام منطقه‌ای که منجر به کاهش نگرانی سرمایه‌گذاران از اجبار به فروش بیشتر طلا به منظور پوشش ضرر در بازارهای سهام و دیگر بازارهای سرمایه شد، قیمت طلا و نقره در بازار آسیا افزایش یافت.
تشکیل روند احیایی پس از هفته‌ای که بدترین هفته طی 17 سال اخیر بوده است موجب صعود بازار سهام آسیا برای دومین روز متوالی شد؛ صعود سهام در آمریکا و اروپا نگرانی از ادامه فروش سهام جهانی را که منجر به کاهش 5/5 تریلیون دلاری ارزش بازار خواهد شد، کاهش داده است. پس از کاهش نرخ تنزیل توسط بانک فدرال آمریکا در 17 آگوست، طلا یک درصد صعود داشته است.
طبق اظهارات والاس ان. جی.، معامله‌گر ارشد فلزات گرانبها در بخش آسیا - اقیانوسیه Fortis Bank هنگ کنگ، روند احیایی بازارهای سهام کمکی برای تعادل قیمت طلا بوده است. 
در ساعت 11:48 صبح به‌وقت سنگاپور، شمش برای تحویل فوری 05/2 دلار، معادل 3/0 درصد، افزایش یافت و به 85/658 دلار در هر اونس رسید. همچنین، نقره برای تحویل فوری با 3/0 درصد افزایش به 78/11 دلار در هر اونس رسید.
به گفته ان. جی.، صبح امروز شاهد اندکی تقاضای فیزیکی برای طلا بودیم. جواهر فروشان عمده‌ترین خریداران بازار طلا هستند.
در ژاپن، در پایان معاملات صبح بازار مبادلات کالای توکیو، طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 13 ین، معادل 5/0 درصد، افزایش به 2461 ین در هر گرم ( 665 دلار در هر اونس) رسید.
در ساعت 11:51 صبح به‌وقت سنگاپور، در بخش Comex بازار مبادلات کالای نیویورک، طلا برای تحویل در ماه دسامبر با 10/2 دلار، معادل 3/0 درصد، افزایش به 60/668 دلار در هر اونس رسید.

منبع: بلومبرگ

امروز احتمالاً هم در بازار کالا و هم در بازارهای ارزی با افزایش نرخ مواجه خواهیم بود که نتیجه آن بسته شدن نرخ کالاها در سطوح بالاتر و نرخ دلار آمریکا در سطوح پایین‌تر است.

افزایش امروز نرخ در بازار کالا و بازار ارز

روند نزولی روز گذشته طلا و نقره فرصت دیگری برای سرمایه‌گذاری مهیا کرد. فلزات گرانبها و نیز فلزات پایه متاثر از بازارهای سهام بودند. نقره نیز شکست تکنیکال داشت زیرا از میانگین متحرک 400 روزه تنزل یافت که این امر خود موجب باز شدن پوزیشن‌های فروش بیشتر و صدور دستور حد ضرر شد. طلا، نقره و مس هنوز در معرض خطر قرار ندارند ولی به عقیده ما احتمالاً نقطه حداقل کوتاه مدتی به ثبت رسیده است. همچنین درپی پیش‌بینی‌های به‌عمل آمده مبنی برآنکه احتمالاً طوفانهای گرمسیری به عنوان اولین طوفان‌های فصلی به وقوع خواهد پیوست، نرخ انرژی همچنان ثابت و مستحکم باقی ماند.
ین، محرک اصلی در بازارهای مالی بوده است زیرا درپی تسویه مداوم پوزیشن‌های ین،  نرخ این ارز از سطح 0/115 تنزل یافت.  نزول روند از 0/185 غافلگیر کننده بود زیرا آتش بازارهای نزولی را شعله ورتر ساخت. بانکهای مرکزی استرالیا و نیوزیلند نیز در ماه جولای با مداخله در بازار از افزایش نرخ ارز خود  ممانعت به عمل آوردند.
روز گذشته شرایط تغییر کرد و این بار دو بانک مرکزی برای جلوگیری از کاهش ارزش ارز خود اقدام به intervention (مداخله) کردند. به دلیل تغییر وضعیت در بازارها، بانک‌های مرکزی مجبور شده‌اند خود را با شرایط جدید سازگار کنند. انتظار داریم، ین در برابری با دلار آمریکا ضعیف شده و سایر ارزهایی که با پوزیشن‌های carry معامله می‌شوند در برابر این ارز تقویت شوند؛ سطوح فعلی موقعیت فروش پوزیشن‌های دلار آمریکا، هر چند به میزان اندک، را فراهم خواهد آورد.
امروز احتمالاً هم در بازار کالا و هم در بازارهای ارزی با افزایش نرخ مواجه خواهیم بود که نتیجه آن بسته شدن نرخ کالاها در سطوح بالاتر و نرخ دلار آمریکا در سطوح پایین‌تر است.

سرب – فیوچر آگوست (قیمت‌ها به واحد روپیه می‌باشند)

روی میان مس و سرب قرار گرفته است و احتمالاً به زودی نقطه حداقلی تشکیل خواهد شد. سطح 70/124 تا چند روز نقطه حداقل می‌باشد و این در حالی است که صعودی شدن روند مستلزم شکسته شدن سطح 80/124 است. 

نقره – فیوچر سپتامبر

نرخ نوسان: 00/1277- 0/1088

نقره رزیستنس کلیدی در 1216 دارد. همچنین، ساپورت‌هایی در 1136، 1100 و 1066 مشاهده می‌شوند. ساپورت‌های پیشین، یعنی 1277 و 1307، در حال حاضر به رزیستنس تبدیل شده‌اند.

منبع: گلدسیک

نگرانی‌ها درباره فروش فلزات گرانبها از سوی سفته‌بازان برای افزایش نقدینگی به دلیل کاهش نرخ بازار سهام موجب شد تا سرمایه‌گذاران در حاشیه بازار باقی بمانند و در نتیجه نرخ طلا و نقره در بازار آسیا کاهش یافت.

کاهش نرخ طلا و نقره در بازار آسیا در پی دستیابی قیمت سهام به نقطه حداقل 5 ماهه

بلومبرگ: نگرانی‌ها درباره فروش فلزات گرانبها از سوی سفته‌بازان برای افزایش نقدینگی به دلیل کاهش نرخ بازار سهام موجب شد تا سرمایه‌گذاران در حاشیه بازار باقی بمانند و در نتیجه نرخ طلا و نقره در بازار آسیا کاهش یافت.
در پی گمانه‌زنی‌ها درخصوص سرایت مشکل وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالای آمریکا به سایر کشورهای جهان و در نتیجه توقف رشد اقتصادی و کاهش تقاضای مصرف‌کننده، نرخ سهام بازار آسیا به نقطه حداقل پنج‌ماهه دست یافت و محیای بزرگ‌ترین نزول سه سال اخیر خود شد.
به گفته والتر اُتستات، یکی از کارگزاران قدیمی Dallas Commodity Co. در دالاس، برخی سرمایه‌گذاران برای جبران ضررهای اخیر خود در بازار سهام اقدام به فروش طلا کرده‌اند.
به گفته دیک پون، رییس بخش تجارت فلزات گرانبها در Haraeus Ltd. هنگ کنگ : "روند در بازار طلا هنوز ضعیف است، زیرا سرمایه‌گذاران نسبت به پیشرفت‌های حاصله در بازارهای مرتبط با وام رهنی با نرخ بهره بالا هشیار می‌باشند."
در ساعت 11:58 صبح به وقت سنگاپور، شمش برای تحویل فوری با 80/1 دلار، معادل 3/0 درصد، کاهش به 80/665 دلار در هر اونس دست یافت. نقره نیز برای تحویل فوری با 2/0 درصد کاهش به 47/12 دلار در هر اونس دست یافت. در ساعت 12:03 ظهر به وقت سنگاپور، شاخص سرمایه گذاری بین المللی آسیا - اقیانوسیه مورگان استنلی با 1/4 درصد کاهش به سطح 65/139 دست یافت.
از آن‌جایی که طلا معمولاً در خلاف جهت دلار حرکت می‌کند، افزایش ارزش دلار در برابر سبد ارزهایی همچون یورو و پوند بازار شمش را تحت فشار قرار داد. ارزش دلار برای چهارمین روز متوالی در مقابل یورو افزایش پیدا کرد.
امروز شاخص دلار هیئت بازرگانی نیویورک که ارزش دلار را در مقابل شش ارز اصلی همتراز با آن، از جمله یورو و ین، مقایسه می‌کند، با 2/0 درصد افزایش به 008/82 رسید. این شاخص از نقطه 957/79 ششم آگوست که پایین ترین سطح از سپتامبر 1992 به این سو بوده، بازگشت کرده است.
در ژاپن، در پایان معاملات صبح بازار مبادلات کالای توکیو، طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 4ین یا 2/0 درصد کاهش به 2524 ین در هر گرم (674 دلار در هر اونس) رسید.
در ساعت 12:09 ظهر به وقت سنگاپور، در بخش comex بازار مبادلات کالای نیویورک، طلا برای تحویل در ماه دسامبر با 6/0 درصد کاهش به 80/675 دلار در هر اونس رسید.

منبع: بلومبرگ

روز نوسانی دیگری در پیش داریم. با این وجود، عدم موفقیت نرخ فلزات گرانبها در صعود به سطوح بالاتر موجب نزول‌های مهمی خواهد شد.

عدم موفقیت فلزات گرانبها در صعود به سطوح بالاتر

روند بازار موجبات نگرانی معامله‌گران طلا و نقره را فراهم آورده است. به دلیل تشکیل سطوح رزیستنس تکنیکال آنها قادر به معامله در سطوح بالاتر نیستند. این درحالی است که افزایش تقاضای فیزیکی در سطوح پایین‌تر عامل بازدارنده نزول نرخ می باشد. فلزات پایه و نیز انرژی نسبت به فلزات گرانبها عملکرد بهتری داشته‌اند. در بازارهای صعودی نرخ فلزات پایه و نیز انرژی بیش از فلزات گرانبها افزایش خواهد یافت، درحالی که در بازارهای نزولی نرخ فلزات پایه بیش از فلزات گرانبها تنزل می‌یابد. معامله‌گران بین المللی در بازارهای صعودی اقدام به خرید فلزات پایه (به استثنای نیکل) و فروش طلا کرده و در بازارهای نزولی برعکس عمل می کنند.
گروه  Goldman Sach مبلغ 2 میلیارد دلار در صندوق Global Equities Opportunities سرمایه‌گذاری خواهد کرد. به نظر می رسد این اقدام جبران کننده تمامی ضرر و زیانهای وارده می باشد. در صورت شروع فعالیت صندوقهای سرمایه‌گذاری، سرمایه‌‌گذاری‌های کلانی انجام خواهد شد. سرمایه‌گذاران نسبت به این پیشرفت آگاهی کامل دارند. تزریق روزانه میلیاردها دلار نقدینگی از سوی بانک‌های مرکزی به بازار نشان‌دهنده شرایط بحرانی است که سرمایه‌گذاران نیز از آن آگاه هستند. باید دید مداخله (intervention) بانک مرکزی در بازارهای جهانی سهام تا چه زمانی به طول خواهد انجامید.
روز نوسانی دیگری در پیش داریم. با این وجود، عدم موفقیت نرخ فلزات گرانبها در صعود به سطوح بالاتر موجب نزول‌های مهمی خواهد شد. فردا به مناسبت روز استقلال هند بازارهای کالا در این کشور تعطیل می‌باشند و معامله‌گران هندی برای پوشش ریسک باید از استراتژی bear spread (خرید مجموعه‌ای از آپشن‌های call و put یک سهام در نرخ‌های متفاوت به منظور کسب سود در هنگام کاهش نرخ آن سهام در بازار آپشن) استفاده کنند.

سرب MCX – فیوچر آگوست (نرخ‌ها به واحد روپیه می‌باشند)

ساپورت کلیدی در 80/116 روپیه قرار دارد و نزول نوسانی نرخ به زیر این سطح موجب دستیابی نرخ به 0/115 و 0/109 خواهد شد. شکل‌گیری روند صعودی مستلزم شکسته شدن سطح 90/127 است. اندک بودن میزان ذخایر جهانی سرب مانع از کاهش چشمگیر نرخ این فلز می‌شود.

نقره – فیوچر سپتامبر

نقره ساپورت کلیدی در سطح 1235 دلار دارد. ساپورت‌های پیشین 1294 و 1307 در حال حاضر سطوح رزیستنس ما محسوب می‌شوند و رزیستنس‌های کلیدی در 1313 و 1335 قرار دارند.

منبع: گلدسیک

توزیع سرمایه از سوی سرمایه‌گذاران موجب نزول سهام و افزایش قیمت کالاها خواهد شد. در سال جاری، سرمایه‌گذاران بارها از جانب بازار سهام متوجه ضرر شده‌اند که این امر طی هفته جاری موجب افزایش نرخ طلا، نقره و سایر فلزات گرانبها خواهد شد.

کاهش نرخ در بازار سهام و افزایش آن در بازار کالا

توزیع سرمایه از سوی سرمایه‌گذاران موجب نزول سهام و افزایش قیمت کالاها خواهد شد. در سال جاری، سرمایه‌گذاران بارها از جانب بازار سهام متوجه ضرر شده‌اند که این امر طی هفته جاری موجب افزایش نرخ طلا، نقره و سایر فلزات گرانبها خواهد شد. روزهایی مانند 27 فوریه در هفته‌های آینده تکرار خواهد شد. تا پیش از ماه جولای، تاثیرگذاری آن محدود بود، زیرا در بازارهای نوظهوری مانند چین اتفاق افتاده بود. در ماه جولای، این مساله در آمریکا مشاهده شد و تاثیر آن بر تمامی کشورها مشاهده شد. علت اصلی نقدینگی بیش از اندازه بود که موجب بالا رفتن حجم معاملات carry در بازار شد و این در حالی بود که قبلاً هیچ‌گاه نظیر آن مشاهده نشده بود. در نتیجه این امر، خریداران و فروشندگان فاصله زیادی از یکدیگر پیدا کردند.
هنوز متوجه نشده‌ایم که چرا نزول بازارهای سهام جنجال برانگیز نبوده است. روندهای بازگشتی سالیانه مثبت ارزیابی می‌شوند و به نظر می‌رسد، این بازگشت‌ها در واقع فقط روند احیایی پس از بیش از هجده ماه افزایش نرخ می‌باشند.
به دنبال تثبیت نرخ و آرام شدن شرایط بازار، احتمالاً طی هفته جاری روند نزولی دلار آمریکا بار دیگر از سر گرفته شده و نرخ فلزات افزایش خواهد یافت. ولی انتظار نوسانات بیشتری را در نیمه اول هفته جاری داریم. سطوح تقاضای فیزیکی عظیمی در سطوح پایین‌تر مطرح شده است. سر رسید پوزیشن‌های مس و نقره فیوچر سپتامبر نیز بر میزان نوسانات نرخ خواهد افزود. انتظار می‌رود، طی هفته جاری صعودی در بخش انرژی داشته باشیم که این امر خود تقویت طلا و نقره را در پی خواهد داشت.

شاخصMCX  - فیوچر آگوست (نرخ‌ها به واحد روپیه می‌باشند.)

ساپورت کلیدی در 80/116 روپیه قرار دارد. نزول نوسانی نرخ به زیر سطح 80/116 نزول به 0/115 و 0/109 را در پی خواهد داشت. تشکیل روند صعودی مستلزم شکسته شدن سطح 90/127 و عبور روند از آن است. ذخایر جهانی نیز بسیار اندک می‌باشند که این امر خود عامل بازدانده نزول اساسی نرخ خواهد بود.

طلا- فیوچر دسامبر

سطح 50/683 اولین رزیستنس به حساب آمده و سطوح 40/695 و 80/700 سطوح رزیستنس کلیدی به شمار می‌آیند. ورود طلا به منطقه صعودی مستلزم شکسته شدن سطح 688 و عبور روند از آن است. سطوح ساپورت در 0/676 و 668 دلار قرار دارند.

نفت خام Nymex- فیوچر آگوست

میانگین متحرک 100 روزه 16/67 به‌عنوان ساپورت کلیدی محسوب می‌شود. سطوح رزیستنس نیز در 070/72 و 07/77 مشهود می‌باشند.

منبع: گلدسیک

روز گذشته در پی کاهش ناگهانی نرخ فلزات گرانبها که بیشترین نزول طی سه ماه گذشته محسوب می‌شد و در نتیجه افزایش تقاضا برای جواهرات، نرخ طلا در بازار آسیا افزایش یافت.

صعود نرخ طلا و نقره در پی افزایش تقاضا برای جواهرات

بلومبرگ: روز گذشته در پی کاهش ناگهانی نرخ فلزات گرانبها که بیشترین نزول طی سه ماه گذشته محسوب می‌شد و در نتیجه افزایش تقاضا برای جواهرات، نرخ طلا در بازار آسیا افزایش یافت.
در این روز، طلا 9/1 درصد نزول داشت که بزرگ‌ترین نزول از 5 می به این سو محسوب می‌شود؛ این امر نتیجه فروش نقدی شمش توسط سرمایه‌گذاران برای تامین ضررهای ایجاد شده در ارتباط با مشکل وام‌های رهنی با نرخ بهره بالای آمریکا بوده است. این کاهش نرخ برخی خریداران جواهرات را، که در حدود 70 درصد از مصرف‌کنندگان طلا را تشکیل می‌دهند، ترغیب به خرید کرد.
طبق اظهارات دیک پون، رییس دوره‌ای Heraeus Ltd. در هنگ کنگ، خرید فیزیکی اندک صبح امروز موجب تقویت بازار شد.
در ساعت 11:42 صبح به وقت سنگاپور، طلا برای تحویل فوری با 60/1 دلار، معادل 2/0 درصد، افزایش به 70/663 دلار در هر اونس رسید. همچنین، نقره برای تحویل فوری با 3 سنت افزایش به 68/12 دلار در هر اونس رسید.
در ژاپن در ساعت 12:52 بعدازظهر به وقت محلی، در بازار مبادلات کالای توکیو، طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 70 ین، معادل 7/4 درصد، کاهش به 2549 ین در هر گرم (671 دلار در هر اونس) دست یافت.
بنا به گزارش World Gold Council، جواهرفروشان میزان مصارف طلا در سه‌ماهه اول سال جاری را  69 درصد گزارش کرده‌اند. این در حالی است که این میزان در سال گذشته به 61 درصد رسیده بود.
پس از متوقف شدن برداشت وجه از صندوق‌هایی با موجودی وام‌های رهنی با نرخ بهره بالا از سوی BNP Paribas SA در روز گذشته و به دنبال آن نزول نرخ در بازارهای اروپا و آمریکا، بازارهای سهام آسیا نیز تنزل یافتند.
در ساعت 1:01 بعدازظهر به وقت توکیو، شاخص سرمایه‌ بین‌المللی آسیا - اقیانوسیه مورگان استنلی با 7/2 درصد کاهش به 62/149 رسید.
در ساعت 11:53 صبح به وقت سنگاپور در بخش comex بازار مبادلات بازرگانی نیویورک، طلا برای تحویل در دسامبر با 40/1 دلار، معادل 2/0 درصد، افزایش به 40/674 دلار در هر اونس دست یافت.

منبع: بلومبرگ

از آنجایی که بیشتر سرمایه‌گذاران بلند مدت به طلا روی آورده‌اند بیشترین سود برای طلا و نقره خواهد بود.

روی آوردن سرمایه‌گذاران به سوی طلا و نقره

جورج بوش، رییس حمهوری آمریکا، به سرمایه‌گذاران اطمینان خاطر داد که اقتصاد آمریکا قدرتمند بوده و جای هیچ‌گونه نگرانی درخصوص نوسانات بازارهای سهام وجود ندارد. روز گذشته بانک فدرال آمریکا نیز مطالب مشابهی را درخصوص رشد اقتصادی و نیز نرخ بهره آمریکا به میان آورد. تمامی این اقدامات تضمین کننده آنست که روند بازارهای سهام و معاملات carry همچنان تداوم داشته و معاملات دلار آمریکا با روندی آرام‌تر انجام می شود. صعود بازارهای سهام آمریکا نه تنها به نفع سرمایه‌گذاران آمریکا بلکه به نفع تمامی جهان تمام می شود. روز گذشته، بانک مرکزی انگلیس اعلام کرد که برای مهار تورم یک بار دیگر تا پایان سال نرخ بهره خود را افزایش خواهد داد. همچنین، بانک مرکزی اروپا از برنامه خود برای افزایش نرخ بهره در ماه آینده خبر داد. این در حالی است که بانک مرکزی استرالیا نرخ بهره خود را افزایش داد. اساساً تمامی بانک‌های مرکزی سعی دارند رشد معاملات carry و بازارهای سهام را تضمین کنند که این امر به طور غیر مستقیم تضمین‌کننده کافی بودن نقدینگی می‌باشد.
سران کشورها و بانک‌های مرکزی برای جلوگیری از اضطراب عمومی دست به اقدامات کوتاه‌مدتی می‌زنند. اگرهمه بانکداران مرکزی افزایش نرخ بهره را متوقف کنند و افزایش سود شرکتها پایین‌تر از حد انتظار باشد، حجم معاملات carry معامله‌گران نیز کاهش خواهد یافت. در کوتاه مدت، بازارهای سهام روند صعودی دارند، اما در میان مدت تا بلند مدت نگران چشم انداز بازارهای سهام آمریکا هستیم. بازارهای سهام هند به دلیل مسایل بنیادی اقتصادی، همچنان قدرتمند می باشند. از آنجا که بیشتر سرمایه‌گذاران بلند مدت به طلا روی آورده‌اند بیشترین سود برای طلا و نقره خواهد بود.
قیمت طلا و نقره تحت تاثیر نفت خام و دلار آمریکا می‌باشد. در حالی‌که تاکنون  ساپورتهای تکنیکی میان مدت برقرار اند، روند صعودی دست نخورده باقی مانده است. قیمت طلا و نقره دامنه نوسان اخیر را خواهند شکست.

نقره (MCX) - فیوچر سپتامبر ( نرخ‌ها به روپیه هندوستان)

نرخ نوسان: 00/1345-0/1298

تا زمانیکه سطح 17485 حفظ شود، سطح مطلوب بازار مبادلات چندگانه کالا ( MCX) در 17959 روپیه و 18250 روپیه می‌باشد. اولین ساپورت در 17630 قرار دارد.

طلا – فیوچر ماه دسامبر

نرخ نوسان: 00/691- 00/676

سطح کلیدی ما در 90/686 دلار میباشد.طلا باید از 90/686 دلار عبور کند تا به 40/695 دلار و 0/701 دلار صعود نماید. سوی دیگر ساپورت کلیدی هفتگی در 20/676 دلار می‌باشد و نزول نوسانی نرخ به زیر این سطح منجر به قرار گرفتن نرخ در 30/670 دلار می‌گردد.

منبع: گلدسیک

در پی کاهش بهای نفت خام و متعاقب آن کاهش تقاضا برای فلزات گرانبها به‌عنوان پوششی در برابر تورم، نرخ طلا و نقره در بازار آسیا با نزول مواجه شد.

نزول طلا و نقره در پی کاهش تقاضا به دلیل کاهش بهای نفت خام

بلومبرگ: در پی کاهش بهای نفت خام و متعاقب آن کاهش تقاضا برای فلزات گرانبها به‌عنوان پوششی در برابر تورم، نرخ طلا و نقره در بازار آسیا با نزول مواجه شد.
روز گذشته در بازار نیویورک، نفت خام به 14/71 دلار در هر بشکه رسید که پایین‌ترین سطح از 5 جولای به این سو محسوب می‌شود و نرخ طلا نیز که معمولاً در جهت نفت خام تغییر پیدا می‌کند، کاهش یافت. برخی سرمایه‌گذاران با افزایش نرخ طلا اقدام به خرید آن می‌کنند، زیرا ارزش این فلز به مراتب بهتر از سایر دارایی‌ها حفظ می‌شود. در سال 1980 در پی افزایش نرخ تورم آمریکا به 12 درصد، طلا رکورد 850 دلار را به ثبت رساند.
نگ چنگ تای، رییس بخش فلزات گرانبهای  Standard Bank Asia Ltd. سنگاپور، خاطر نشان کرد: "هفته گذشته بهای نفت کاهش یافت که این امر بر بازار طلا تاثیرگذار بوده است."
در ساعت 10:38 صبح به‌وقت سنگاپور، قیمت طلا برای تحویل فوری با 1 دلار، معادل 2/0 درصد، کاهش به 40/671 دلار در هر اونس رسید. همچنین، قیمت نقره برای تحویل فوری با 3 سنت، معادل 2/0 درصد، کاهش به 06/13 دلار در هر اونس رسید.
در ساعت 10:51 صبح به‌وقت سنگاپور و در ساعات غیر کاری بازار مبادلات تجاری نیویورک، بهای نفت خام برای تحویل در ماه سپتامبر با 21 سنت کاهش به 21/72 دلار در هر بشکه رسید.
ظهر هنگام در ژاپن و در بازار مبادلات کالای توکیو، طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 6 ین، معادل2/0 درصد، افزایش به 2594 ین در هر گرم (679 دلار در هر اونس) رسید.
در ساعت 10:56 صبح به‌وقت سنگاپور، در بخش comex  بازار مبادلات کالای نیویورک، طلا برای تحویل در ماه دسامبر با اندکی تغییر به 50/682 دلار در هر اونس رسید.

منبع: بلومبرگ

در کوتاه مدت طلا و نقره با کاهش مواجه شده و فشارهای نقدینگی بر بازار حاکم می شود، اما در بلندمدت با افزایش همراه خواهند بود

احتمال کاهش نرخ طلا و نقره در کوتاه مدت

نزول 200 واحدی شاخص داو جونز ظرف یک روز و سپس صعود 400 واحدی آن در روز بعد، موجبات نگرانی معامله‌گران بازار سرمایه را فراهم آورد. تاکنون بازارهای سرمایه و نیز بازار کالا دستخوش تغییر و تحولات بسیاری شده و نوسانات بسیاری در ماه آگوست داشته‌اند. همچنین نگرانی‌هایی در این خصوص وجود دارد که ضرر و زیانهای ناشی از وامهای رهنی با نرخ بهره بالا در آمریکا به سایر کشورها نیز سرایت کرده و موجب از بین رفتن نقدینگی جهانی شود. به عقیده ما این امر محقق نخواهد شد زیرا بازارهای سرمایه جهانی در جهت حفظ رشد اقتصادی جهان صعود خواهند یافت. هیچ‌یک از بانک‌های مرکزی مایل به مشاهده تنزل قیمت در بازارهای سهام نیستند. آنها برای کسب اطمینان از روند افزایشی نرخ در بازارهای سهام و پایین نگاه داشتن تورم اقدامات مختلفی انجام می‌دهند. فقط یک عامل نگران کننده وجود دارد و آن اینست که بانک‌های مرکزی برای کاهش تورم ایجاد شده توسط قیمت نفت خام که طی ماه‌های آینده بر اقتصاد آنها تاثیرگذار خواهد بود، اقدام به افزایش ارزش ارز خود می‌کنند.
اقتصاد آمریکا روند نزولی دارد. دلیل موثقی در این‌باره وجود ندارد! در دهه آینده، آسیا(ژاپن همانند گذشته) و سایر کشورهای نوپای دیگر پیشگامان رشد جهانی خواهند بود. نزول رشد اقتصادی آمریکا در کوتا مدت منجر به شکل گیری روند احیایی در فلزات پایه می شود، درحالیکه روند صعودی فاندامنتال همچنان حفظ می شود. هند و چین هرکدام یک دهه همراه با رشد را پیش رو دارند. ممکن است در کوتاه مدت طلا و نقره با کاهش مواجه شده و فشارهای نقدینگی بر بازار حاکم شود، اما در بلندمدت با افزایش همراه خواهند بود.
طلا و نقره تحت فشار نفت خام و دلار آمریکا قرار گرفته و امروز نیز ادامه این روند انتظار می‌رود. بازارها امروز منتظر دستورالعمل بانک فدرال خواهند بود.انتظار میرود تا پایان روز شاهد استمرار نوسانات باشیم.

نقره - فیوچر سپتامبر

در نقره روند باید با شکستن سطوح در 1307 دلار باقی بماند تا به سطوح مطلوب 1333 و 1354 دلار دست پیدا کند. از سوی دیگر 1294 دلار و 1277 دلار ساپورتهای کلیدی هستند.

مس - فیوچر سپتامبر

میانگین متحرک 100 روزه در 40/138 دلار ساپورت کلیدی بوده و نزول نوسانی نرخ از 60/327 دلار منجر به نزول تا  30/315 دلار می‌گردد. برای قرار گرفتن در روند صعودی میباید نرخ در 60/350 دلار شکسته شود تا به 40/362 دلار صعود یابد.

منبع: گلدسیک

در پی بروز نشانه‌هایی از احتمال کاهش رشد اقتصادی و ارزش دلار آمریکا، طلا در بازار آسیا تحت حمایت تقاضای سرمایه‌گذاران برای فلزات گرانبها به‌عنوان سرمایه جایگزین به نزدیکی نقطه اوج یک هفته‌ای دست یافت.

افزایش اندک نرخ طلا و نقره در پی کاهش نرخ دلار آمریکا

بلومبرگ: در پی بروز نشانه‌هایی از احتمال کاهش رشد اقتصادی و ارزش دلار آمریکا، طلا در بازار آسیا تحت حمایت تقاضای سرمایه‌گذاران برای فلزات گرانبها به‌عنوان سرمایه جایگزین به نزدیکی نقطه اوج یک هفته‌ای دست یافت؛ همچنین، نقره با صعود مواجه شد.
طی شب گذشته، دلار آمریکا در برابری با ین ژاپن به نقطه حداقل چهارماهه دست یافت و در برابر یورو در نزدیکی نقطه حداقل به ثبت رسیده معامله شد. گمانه‌زنی‌ها درخصوص احتمال عدم افزایش نرخ بهره بانک فدرال به دلیل کاهش رشد اقتصادی آمریکا موجب تضعیف ارزش دلار آمریکا و افزایش گرایش به سمت فلزات گرانبها به‌عنوان سرمایه جایگزین شد.
ونگ زینیو، تحلیل‌گر ارشد بانک کشاورزی پکن، اذعان داشت: "احتمالاً به دنبال مساله وام‌های رهنی با نرخ بهره بالا و انتشار آمار اقتصادی ضعیف‌تر از انتظار در آمریکا، نرخ دلار نزول بیشتری خواهد یافت. وضعیت طلا نیز همچنان صعودی می‌باشد."
در ساعت 10:11 صبح به وقت سنگاپور، طلا برای تحویل فوری با اندکی تغییر به 30/672 دلار در هر اونس رسید. روز سوم آگوست، نرخ این فلز با 1 درصد افزایش به 673 دلار در هر اونس دست یافته بود. نقره نیز برای تحویل فوری با 5 سنت، معادل 4/0 درصد، افزایش به 10/13 دلار در هر اونس دست یافت.
در ساعت 11:13 صبح به وقت سنگاپور، نرخ برابری دلار در برابر ین از سطح به ثبت رسیده در روز سوم آگوست، یعنی 05/118، به 68/117 تنزل یافت و سپس به 19/117 رسید که پایین‌ترین سطح از 29 مارس به این سو می‌باشد. همچنین، دلار آمریکا در برابری با یورو نزول کرد و نرخ برابری این دو ارز از سطح 3773/1 به 3810/1 دلار دست یافت و در نزدیکی نقطه حداقل دایمی 24 جولای، یعنی 3852/1، دلار قرار گرفت.
در بحبوحه نگرانی ها درخصوص احتمال کاهش رشد اقتصادی آمریکا به دلیل کاهش وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا، فردا نشست کمیته بازار آزاد فدرال The Federal Open Market Committee)) برگزار خواهد شد.
طبق گزارش 3 آگوست تحلیل‌گران شرکت Global Insight، با توجه به این‌که خطر کاهش رشد اقتصادی افزایش یافته است که به‌ویژه علت آن بیشتر تاثیرات ناشی از ضعف بازار مسکن و شواهدی دال بر کاهش میزان اعتبارات می‌باشد که به دیگر بازارهای قرضه غیر رهنی نیز سرایت کرده است، انتظار داریم لحن بیانیه FOMC تغییر کند. 
ظهر هنگام در بازار مبادلات تجاری توکیو، قیمت طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 13 ین یا 5/0 درصد کاهش به 2567 ین در هر گرم (679 دلار در هر انس) رسید.
در ساعت 11:15 صبح به وقت سنگاپور در شاخه comex بازار مبادلات تجاری نیویورک، قیمت طلا برای تحویل در ماه دسامبر با 2/0 کاهش به 40/683 دلار در هر انس رسید.

منبع: بلومبرگ

افزایش نوسانات ین باعث افزایش نوسانات نرخ طلا و نقره شده است

 افزایش نوسانات نرخ طلا و نقره درپی افزایش نوسانات نرخ ین

افزایش نوسانات ین باعث افزایش نوسانات نرخ طلا و نقره شده است. میانگین نوسانات نرخ ین در سال 2007 ، 83 پیپ بوده است، درحالیکه این میانگین از ماه جولای تا کنون به نرخ متوسط 97 پیپ رسیده است. سرمایه گذاران محتاط  وارد بازار می‌شوند و بدون معامله از آن خارج میشوند. پس از هر کاهش عمده، پوزیشن هایی در سطوح پایینی (نرخهای پایین) باز می شوند، در حالیکه در زمان سیر صعودی معامله‌گرانی که ریسک کمتری متقبل می‌شوند، پوزیشن‌های خود را می بندند. اگر بازار روند صعودی داشته باشد، سطح پایه که با کاهش متوالی همراه بوده افزایش می یابد و به‌زودی نقطه اوج جدیدی به ثبت می رسد. انتشار آمار اقتصادی نقاط مختلف جهان به این امر دلالت دارد که هنوز افزایش بهای نفت خام  بر روی میزان مصارف جهانی تاثیرگذار است.
در کشورهایی مانند هند  که قیمت بنزین و سوختهای دیزلی تحت کنترل است، تنها خطر عمده برای رشد بیشتر ،سیر نزولی بازارهای سهام هند است که در حال حاضر بعید به نظر می رسد. 
با بهتر شدن وضعیت ساختار زیربنایی ، رشد تولید ناخالص داخلی کشور هندوستان از دو رقم خواهد گذشت.
امروز روز پر نوسان دیگری در پیش است. در صورتی‌که طلا و نقره ظرف امروز و فردا قادر به حفظ  نقطه حداقل روز گذشته باشند، در کوتاه‌مدت روند مجدداً صعودی خواهد شد. قیمت طلا تحت تاثیر دلار آمریکا و قیمت نفت خام می‌باشد.

نقره – فیوچر سپتامبر

نرخ نوسان: 00/1324-0/1268

نقره باید در 1277 دلار باقی بماند؛ در غیر این‌ صورت، تا 1307 و 1326 دلار صعود خواهد کرد. تنها صعود نوسانی نرخ از 1313 دلار منجر به  صعود بیشتر تا 1326 و 1346 دلار می‌شود. در جهت نزولی، ساپورت‌های کلیدی در 1248 و 1217 دلار قرار دارند.

نفت خام NYMEX – فیوچر آگوست

نرخ نوسان: 80/80-07/75

اولین رزیستنس در 78/40 دلار قراردارد و رزیستنس‌های کلیدی 79/50 و 82/29 دلار می‌باشند. تا زمانی که محل بسته شدن نرخ در  72/09 دلار باقی بماند، روند نزولی محدود خواهد بود. نزول نوسانی نرخ به زیر 72/09 دلار موجب دستیابی آن به 69/80 دلار می‌گردد.

منبع: گلدسیک

به طور کلی، خبرهای مربوط به کاهش وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا در آمریکا موجب تقویت طلا، نقره و سایر فلزات شده است.

به طور کلی، خبرهای مربوط به کاهش وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا در آمریکا موجب تقویت طلا، نقره و سایر فلزات شده است. پس از آن‌که رکود در بازارهای اعتباری سرمایه‌گذاران را به مطالبه پول‌های خود ترغیب کرد، شرکت Bear Stearns پرداخت وجوه سومین صندوق سرمایه‌گذاری hedge را متوقف کرد. Macquarie Bank Ltd.، بزرگ‌ترین موسسه اوراق بهادار استرالیا، اعلام کرد در بحبوحه پیامدهای وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالای آمریکا، احتمالاً برخی سرمایه‌گذاران در صندوق‌های سرمایه‌گذاری پربازده تا %25 ضرر خواهند کرد. به نظر می‌رسد به دنبال 5 روز آشفتگی و بی‌نظمی در بازار، معامله‌گران انتظار نوسانات نرخ و بازگشت روند را داشته و با بازگشت روند از فرصت استفاده خواهند کرد.
همچنین، سرمایه‌گذاران طلا، نقره یا سهام از صعود روند در جهت خروج از بازار و بستن پوزیشن‌های کوتاه‌مدت خود بهره جسته و به بررسی دقیق سرمایه‌‌‌‌‌‌‌گذاری‌های بلندمدت می‌پردازند. میزان نزول روند در هر بازار سرمایه‌گذاری به مراتب چندین برابر بزرگ‌تر از میزان صعود آن می‌باشد. همچنین، سرعت روند صعودی به طور معمول کندتر از سرعت روند نزولی است. این موضوع در بازارهای مالی نیز مصداق دارد. بین معاملات بلندمدت و معاملات روزانه/کوتاه‌مدت تفاوت وجود دارد. این معامله‌گران روزانه و کوتاه‌مدت هستند که بیشترین حجم معاملات را انجام می‌دهند و آنها هستند که حرکت روزانه قیمت را دیکته می‌نمایند. در حال حاضر، در بسیاری از کشورها تیم محافظت از سقوط ناگهانی یا (PPT ) فعالیت دارد و از ایجاد ضررهای هنگفت در بازارهای سرمایه جلوگیری به‌عمل می‌آورد.
در حالی‌که فلزات گرانبها دنباله رو بازار سهام هستند، احتمالا شاهد روز معاملاتی پرنوسانی خواهیم بود. سر رسید پوزیشن‌های طلای فیوچر ماه آگوست فرا رسیده است. طی دو ماه آینده، اسپرد (spread) میان ماه‌های دسامبر و اکتبر روند قیمت را تعیین خواهد کرد.

طلا - فیوچر دسامبر

تنها عبور روند از 90/686 دلار منجر به قرار گرفتن نرخ در روند صعودی می‌شود. ساپورتی در 10/670 و ساپورت دیگری در 40/663 دلار قرار دارد.

نقره- فیوچر سپتامبر

نقره باید در 1277 دلار باقی بماند؛ در غیر این‌صورت، تا 1307 دلار و 1326 دلار صعود خواهد کرد. تنها عبور روند از 1313 دلار منجر به  صعود بیشتر تا 1326 دلار و 1346 دلار می‌شود. در جهت نزولی، ساپورت‌های کلیدی در 1248 و 1217 دلار قرار دارند.

منبع: گلدسیک

روز گذشته اشاره کردیم که صعود دلار آمریکا فقط یک روند بازگشتی است. در حال حاضر، این ارز در چرخه نزولی میان‌مدتی قرار دارد که روند صعودی نیز بخشی از آن به حساب می‌آید.

با نزول مجدد نرخ دلار آمریکا، احتمالاً نرخ طلا و نقره و نیز بازارهای جهانی سرمایه افزایش خواهد یافت. روز گذشته اشاره کردیم که صعود دلار آمریکا فقط یک روند بازگشتی است. در حال حاضر، این ارز در چرخه نزولی میان‌مدتی قرار دارد که روند صعودی نیز بخشی از آن به حساب می‌آید. در پی بسته شدن نرخ‌های بازار سرمایه در سطوح بالاتر، سرمایه‌گذاران مشکلات اعتباری یکی از شرکت‌های آلمانی را نادیده گرفتند. بعلاوه، کاهش وام‌های رهنی دارای نرخ بهره بالا موجب فروش برخی از سرمایه‌های hedge کوچک به خریداران بزرگ شد. این امر می‌تواند در کوتاه‌مدت بر بازار سهام تاثیر منفی و در بلندمدت تاثیر مثبت داشته باشد.
در حال حاضر، هیچ خبر مهمی دال بر کاهش رشد اقتصاد جهانی وجود ندارد. تاثیرگذاری بهای نفت خام در بازار بسیار کند است و به نظر می‌رسد، تاثیر آن بر رشد جهانی در نخستین سه‌ماهه سال 2008 مشخص شود. به طور کلی، حجم معاملات در آگوست اندک خواهد بود. به جز بانک مرکزی ژاپن هیچ بانک مرکزی مهم دیگری نشستی در آگوست بر پا نخواهد کرد. بار دیگر شاهد افزایش تقاضا برای ارزهای پربازده خواهیم بود. مساله وام‌های رهنی با نرخ بهره بالا نیز بانک فدرال را مجبور به کاهش نرخ بهره کرده، زیرا رشد اقتصادی کاهش یافته و بهای نفت خام نیز بر نرخ تورم تاثیرگذار بوده است. این یک فاکتور منفی برای دلار آمریکا به حساب می‌آید. در صورتی‌که طی هفته جاری نرخ لحظه‌ای طلا از 652 دلار بگذرد، در آگوست به سطح 700 دلار صعود خواهد یافت.

مس – فیوچر سپتامبر

در مس، ساپورت کلیدی در 60/35 قرار دارد. تنها نزول نوسانی نرخ به زیر این سطح نزول تا 60/345 و 60/329 را در پی خواهد داشت. سطوح رزیستنس نیز در 362 و 50/670 قرار دارند.

نفت خام NYMEX – فیوچر آگوست

سطح 40/77 به‌عنوان اولین رزیستنس به شمار آمده و سطوح 50/79 و 29/82 سطوح رزیستنس کلیدی محسوب می‌شوند. تا زمانی که سطح بسته شدن نرخ در 09/72 باقی بماند، روند نزولی محدود خواهد بود. نزول نوسانی نرخ به زیر 09/72 منجر به نزول تا 80/69 خواهد شد.

منبع: گلدسیک

نزول اندک طلا و نقره و کاهش تقاضا برای طلا در پی صعود دلار آمریکا

بلومبرگ: در پی صعود دلار آمریکا از نقطه حداقل خود در برابری با یورو و از نقطه حداقل 26 ساله در برابری با پوند انگلیس و کاهش گرایش معامله‌گران به طلا به‌عنوان سرمایه جایگزین، نرخ این فلز در بازار آسیا اندکی تغییر کرد. همچنین، نقره با اندکی تغییر قیمت مواجه شد.
نگرانی‌ها درخصوص نزول بسیار سریع دلار موجب شد تا صبح امروز نرخ این ارز صعود خود را آغاز کند و در نتیجه، نرخ طلا کاهش یافت. در ساعت 10:57 صبح به وقت سنگاپور، نرخ برابری یورو/دلار 3812/1 بود و این در حالی است که نرخ برابری آنها به 3852/1 رسیده بود.
طبق اظهارات روان منزیس، تحلیل‌گر ارشد کالا در Commodity warrants Australia Ltd. سیدنی، نزول دلار آمریکا بسیار شدید بوده و در حال حاضر، نرخ آن اندکی بهبود یافته است. به گفته وی، میزان این بازگشت تعیین‌کننده اندازه نزول نرخ طلا و نقره خواهد بود.
در ساعت 11:11 صبح به وقت سنگاپور، طلا برای تحویل فوری با 1/0 درصد کاهش به 40/680 دلار در هر اونس رسید. روز گذشته، نرخ طلا 40/687 دلار در هر اونس بود که بالاترین سطح از 8 می به این سود محسوب می‌شود. همچنین، نرخ نقره برای تحویل فوری با 1 سنت کاهش به 24/13 دلار در هر اونس رسید.
به گفته پیتر تسه، معامله‌گر ارشد فلزات گرانبها در بخش شمش بانک Nova Scotia در cotia Mocatta هنگ کنگ، در ژاپن طلای فیوچر بر مبنای ین برای سومین روز متوالی تنزل یافت، زیرا صعود این ارز در برابری با دلار موجب شد تا قراردادهای طلای فیوچر از جذابیت چندانی برخوردار نباشند. امروز ین در برابری با دلار برای اولین بار طی بیش از دو ماه از سطح 20  صعود یافت.
در پایان روز تجاری بازار مبادلات کالای توکیو، طلا برای تحویل در ماه ژوئن با 15 ین، معادل 6/0 درصد، کاهش به 2655 ین در هر گرم (689 دلار در هر اونس) دست یافت.
در ساعت 11:22 صبح به وقت سنگاپور در بخش Comex بازار مبادلات بازرگانی نیویورک، طلا برای تحویل در ماه آگوست با 4/4 دلار، معادل 6/0 درصد، کاهش به 40/680 دلار در هر اونس دست یافت.
قرارداد فیوچر به منزله تعهد خرید یا فروش یک کالا در نرخی مشخص و تحویل در زمانی معین محسوب می‌شود.

منبع: بلومبرگ

سیر صعودی فلزات گرانبها

روز گذشته نیکل در میان فلزات لندن بدترین عملکرد را داشت زیرا پیرو صعود بورس فلزات لندن 5 درصد تنزل یافت. سهام نیکل بورس فلزات لندن با 492 تن افزایش به 11346 تن، بالاترین سطح از ژوئن 2006 تاکنون، رسید. برپایه آمار گمرکی، میزان واردات چین در زمینه سنگ معدن آهن در 6 ماه نخست سال 2007 با 6 درصد افزایش به 442000 تن رسید. این امر تنها حاکی از تولید رو به رشد آهن خام نیکل می باشد. سطح تقاضای نیکل طی ماههای ژوئن تا آگوست تنزل می یابد که در حال حاضر شاهد چنین رویدادی می باشیم. البته در این برهه زمانی نزول نیکل موقتی بوده و از ماه سپتامبر نرخ آن افزایش خواهد یافت. طبق گمانه زنی های به عمل آمده، سرمایه‌گذاران هندی اقدام به خرید نیکل MCX می نمایند. سوددهی مس نیز بواسطه سرمایه گذاریهای کلان سرمایه گذاران روی این فلز کاهش یافته است. همچنین میزان واردات مس به چین، بزرگترین میزان واردات جهان، به 80/6 درصد در ژوئن کاهش یافت زیرا افزایش نرخها سوددهی حمل و نقل را کاهش داده است. در مجموع ماه گذشته میزان واردات مس و آلیاژ تصفیه شده به 113074 تن رسید در حالی که این میزان در ماه می بالغ بر  121383 تن بود. میزان واردات در شش ماهه نخست سال نسبت به سال قبل دو برابر شده و به بیش از 923603 تن رسیده است. در صورت کند شدن رشد اقتصادی چین، نرخ مس و مولیبدن کاهش چشمگیری نخواهد یافت. به طور کلی، معامله فلزات پایه ده تا پانزده درصد سود دارد که این امر می‌تواند بر نرخ‌های روزانه تاثیرگذار باشد.
روند صعودی گاز طبیعی محدود باقی خواهد ماند، زیرا روند نزولی آن همچنان ادامه دارد. به نظر می‌رسد، سرمایه‌گذاران و مدیران سرمایه اطمینان خود را از دست داده‌اند و تمایلی به سرمایه‌گذاری بر روی آن ندارند. در نتیجه، به زودی نرخ گاز طبیعی به پایین‌ترین سطح خود خواهد رسید. البته، تا زمانی که نرخ یک تا دو هفته صعود پیوسته نداشته باشد، نمی‌تواند سرمایه‌گذرای‌های بزرگ را به سوی خود جلب کند، زیرا سرمایه‌گذاران بیشتر تمایل دارند در بازار صعودی سرمایه‌گذاری کنند تا در بازار نزولی.
نرخ فلزات گرانبها در ساپورت‌های تکنیکال کلیدی خود حفظ شده است و تا زمانی که این سطوح پابرجا باقی بمانند، روند صعودی خواهد بود. دلار آمریکا همچنان در برابر ارزهای اصلی ضعیف است، در حالی که نفت خام در پی انتشار اعلامیه روز گذشته اپک مبنی بر این‌که بهای نفت خام می‌تواند بر رشد اقتصادی تاثیرگذار باشد، از نقاط اوج هفته‌های گذشته پایین‌تر آمده است.

مس – فیوچر سپتامبر

تا زمانی که نرخ مس در سطح 360 دلار باقی بماند، امکان دستیابی آن به 0/400 دلار نیز وجود خواهد داشت. اولین رزیستنس در 50/374 و سپس 80/380 قرار دارد. نزول نوسانی نرخ به زیر سطح 360 دلار موجب دستیابی آن به 60/350 دلار خواهد شد.

منبع: گلدسیک

دستیابی نرخ طلا به نقطه اوج دوماهه و صعود نرخ نقره

بلومبرگ: در پی دستیابی نرخ یورو به نقطه اوج در برابری با دلار آمریکا و افزایش بهای نفت خام تا نزدیکی نقطه اوج یک‌ساله در هفته گذشته، طلا به بالاترین سطح طی بیش از دو ماه دست یافت. همچنین، نرخ نقره افزایش یافت.
نگرانی درخصوص اختصاص وام‌های رهنی با بهره بالا به صاحبان مسکن دارای اعتبار کم موجب نزول نرخ دلار آمریکا به نقطه حداقل 3845/1 در برابری با یورو شد و طلا که روندی در خلاف جهت دلار آمریکا دارد، افزایش قیمت یافت. پس از دستیابی بهای نفت خام به بشکه‌ای 13/76 دلار در روز جمعه، که بالاترین سطح از 10 آگوست به این سو محسوب می‌شود، در ساعت 11:04 صبح به وقت سنگاپور بهای نفت خام با اندکی تغییر به 53/75 دلار در هر بشکه رسید.
به گفته مائو جیان، معامله‌گر طلا در بانک چین واقع در پکن، به نظر می‌رسد روند افزایشی کنونی طلا تحت حمایت دلار ضعیف و نفت خام قوی قرار دارد.
در ساعت 11:08 صبح به وقت سنگاپور، طلا برای تحویل فوری با اندکی تغییر به 60/682 دلار در هر اونس رسید. روز جمعه، نرخ این فلز به 25/686 دلار دست یافته بود که بالاترین سطح از 9 می به این سو محسوب می‌شود. همچنین، در ساعت 10:40 صبح به وقت سنگاپور، نقره برای تحویل فوری با 3 سنت افزایش به 34/13 دلار در هر اونس رسید.
پیرو اظهارات بن برنانک، رییس بانک فدرال، مبنی بر احتمال نزول "چشمگیر" وام‌های رهنی با نرخ بهره بالا، دلار آمریکا تنزل یافت. به گفته رابرت رنی، تحلیل‌گر ارشد ارزی در Westpac Banking Corp سیدنی، در ساعت 11:19 صبح به وقت سنگاپور، دلار در برابری با یورو در سطح 3831/1 معامله شده و احتمالاً ظرف دو هفته آینده به 40/1 دلار تنزل خواهد یافت.
در ژاپن طلای فیوچر که بر پایه ین ژاپن معامله شده بود، برای اولین بار طی چهار روز گذشته تنزل یافت. در پایان روز تجاری بازار مبادلات کالای توکیو، طلا برای تحویل در ژوئن 2008 با 9 ین ،معادل 3/0 درصد کاهش به 2680 ین در هر گرم (688 دلار در هر اونس) دست یافت.
در ساعت 11:26 صبح به وقت سنگاپور در بخش Comex بازار مبادلات بازرگانی نیویورک، طلا برای تحویل در آگوست با 80/1 دلار، معادل 3/0 درصد، نزول به 90/682 دلار در هر اونس دست یافت.
قرارداد فیوچر به منزله تعهد خرید یا فروش یک کالا در نرخی مشخص و تحویل در زمانی معین محسوب می شود.

منبع: بلومبرگ